Eaton Corporation (ETN.US)

行业： 电气设备/数据中心配电 当前价： ~$407 市值： ~$1,620亿

关键指标

PE(TTM)：~39x（Forward PE ~31x） 营收Q1 2026：$7.45B（YoY +16.8%） 营收TTM：$28.52B（+12.7% YoY） 电气美洲订单加速+16%（数据中心驱动） 年度营收记录，2026指引强劲

判断

比VRT便宜3倍的配电龙头。数据中心+工业+航空多元化，收入质量高于纯数据中心标的。PE 39x不便宜但合理（VRT 94x），16.8%营收增速稳健。

入场方案

底仓：$390-410（现价附近） 加仓：$360-380 止损：$340 T1：$440 T2：趋势延伸